الأستاذ المشارك الدكتور نغوين جيا نهو: المراكز المالية “تتسابق” من حيث المؤسسات الرقمية والتكنولوجيا.

في هذا السياق، يُعدّ هدف التواجد ضمن أفضل 75 مركزًا ماليًا في العالم، وأفضل 25 مركزًا في منطقة آسيا والمحيط الهادئ، وأفضل 3 مراكز في رابطة دول جنوب شرق آسيا (آسيان) وفقًا لمؤشر GFCI، هدفًا طموحًا ولكنه قابل للتحقيق إذا ما اتجهنا مباشرةً نحو التمويل الرقمي. تُعتبر فيتنام من الدول التي دخلت هذا المجال متأخرًا، وهذا يُعدّ ميزة. فلن نُثقل كاهلنا بأنظمة أساسية تعمل منذ 30-40 عامًا كما هو الحال في لندن أو نيويورك؛ بل يُمكننا بناء مركز “سحابي أصيل”، والتحول الرقمي منذ البداية، ودمج الذكاء الاصطناعي والبيانات الضخمة في البنية التحتية. إلى جانب وجود قوة عاملة كبيرة من المهندسين الشباب، وارتفاع معدل قبول المدفوعات الرقمية، والإرادة السياسية الواضحة، فإن التحدي الأكبر لا يكمن في التكنولوجيا، بل في سرعة التطور المؤسسي والقدرة التشغيلية على تلبية المعايير الدولية.

– برأيك، ما هو الدور الذي ستلعبه تقنيات مثل الذكاء الاصطناعي والبيانات الضخمة وتقنية البلوك تشين في مساعدة المراكز المالية الدولية على تعبئة وتخصيص واستخدام الموارد المالية بشكل فعال؟

الأستاذ المشارك الدكتور نغوين جيا نهو: تعالج هذه التقنيات الثلاث ثلاث معوقات كلاسيكية في السوق المالية: عدم تماثل المعلومات، وارتفاع تكاليف المعاملات، وانعدام الثقة. يُحدث الذكاء الاصطناعي تغييرًا جذريًا في كيفية تقييم رأس المال وتخصيصه: إذ يُوسّع التقييم الائتماني باستخدام التعلّم الآلي (وهي تقنية تُساعد الحواسيب على تحليل البيانات تلقائيًا) نطاق الوصول إلى رأس المال لملايين الشركات الصغيرة والمتوسطة، التي تُمثّل أكثر من 97% من الشركات الفيتنامية، كما يُعدّ أداةً لإدارة المخاطر في الوقت الفعلي في مجال مكافحة غسل الأموال والتنبيه بشأن السيولة.

تُعدّ البيانات الضخمة بمثابة “البنية التحتية المرنة” للمراكز المالية: إذ لا تُخصّص الأسواق رؤوس الأموال بكفاءة إلا عندما تعكس الأسعار المعلومات بدقة، وتساعد أدوات المراقبة SupTech وRegTech الجهات التنظيمية على مراقبة السوق باستمرار بدلاً من إجراء عمليات تدقيق دورية لاحقة، وهي ميزة قيّمة للغاية لدى المستثمرين الدوليين. وتُقدّم تقنية البلوك تشين أكبر إسهام من خلال ترميز الأصول الحقيقية، وتقسيم العقارات وسندات البنية التحتية وأرصدة الكربون إلى أسهم قابلة للتداول على مدار الساعة، مما يُسرّع دورات التسوية ويُتيح تحرير رؤوس الأموال المُجمّدة.

من الضروري تصميم التقنيات الثلاث كوحدة متكاملة: البيانات الضخمة كمادة خام، والذكاء الاصطناعي كعقل تحليلي، وتقنية سلسلة الكتل كطبقة للثقة والتنفيذ. إذا تم إنشاء إطار تجريبي للسندات الخضراء المُرمّزة، بما يتماشى مع توجه الخطة نحو التمويل الأخضر، قريبًا، فستمتلك فيتنام منتجًا متميزًا للمنافسة في المنطقة، بدلًا من مجرد التخلف عن الركب.

– ما هي الإنجازات التي تتوقع أن يحققها المركز المالي الدولي في مجال التكنولوجيا المالية في فيتنام، والخدمات المصرفية الرقمية، وتطبيقات الذكاء الاصطناعي في القطاع المالي في المستقبل القريب؟

الأستاذ المشارك الدكتور نغوين جيا نهو: أتوقع أربعة إنجازات.

أولاً، هناك تقدم ملحوظ في الإصلاح المؤسسي. لطالما شكل الفراغ القانوني العقبة الأكبر أمام شركات التكنولوجيا المالية الفيتنامية. إن إنشاء مركز مالي بآلية خاصة معتمدة من الجمعية الوطنية هو المكان الأمثل لعمل بيئات تجريبية منظمة، حيث يمكن للشركات تجربة أفكارها ضمن بيئات خاضعة للرقابة، ويمكن للنماذج الفعالة أن تجد طريقها إلى الإطار القانوني الرسمي.

ثانياً، هناك تطورات ملحوظة في تدفقات رأس المال والمعايير. فوجود المؤسسات الدولية يوفر رأس مال إضافي للشركات الناشئة خلال مرحلة نموها، ويجبرها في الوقت نفسه على التطور وفقاً لمعايير الحوكمة والأمن العالمية.

ثالثًا، هناك طفرة في مجال الخدمات المصرفية الرقمية من خلال نموذج الخدمات المصرفية المفتوحة، والبنية التحتية الموحدة لواجهات برمجة التطبيقات، والخدمات المصرفية الرقمية بالكامل، والتمويل المدمج في التجارة الإلكترونية والخدمات اللوجستية والزراعة الرقمية.

رابعاً، ستكون هناك طفرات في مجال الذكاء الاصطناعي. ففي السنوات الخمس إلى السبع القادمة، ستعمل مختبرات مشتركة بين البنوك والجامعات وشركات التكنولوجيا على تطوير نماذج الذكاء الاصطناعي للغة الفيتنامية وبيانات السوق الفيتنامية.

وعلى وجه الخصوص، بوجود مركز في مدينتين، تتمتع دا نانغ بفرصة لتصبح “مختبر التكنولوجيا المالية والتمويل الأخضر” في البلاد قبل أن يتم تكرارها في مدينة هو تشي منه ؛ هذا الدور التكميلي هو سمة فريدة للنموذج الفيتنامي.

الموارد البشرية والثقة هما الأساس.

– من وجهة نظر جامعة دوي تان، التي تتمتع بنقاط قوة في تدريب تكنولوجيا المعلومات، ما هي التحديات والفرص التي يطرحها تطوير مركز التمويل الدولي لتدريب موارد بشرية عالية الجودة في مجالات متعددة التخصصات مثل التكنولوجيا المالية، وعلوم البيانات، وتطبيقات الذكاء الاصطناعي في مجال التمويل، من أجل تلبية المعايير الدولية، سيدي؟

الأستاذ المشارك الدكتور نغوين جيا نهو: في نهاية المطاف، كل مركز مالي قائم على العنصر البشري، والموارد البشرية هي العامل الأكثر تأخراً: يمكن بناء البنية التحتية في غضون 3-5 سنوات، لكن تكوين جيل من خبراء التكنولوجيا المالية المؤهلين دولياً يستغرق عقداً من الزمن. وتحدد الخطة هدفاً لعام 2035، ما يعني أن الطلاب الملتحقين هذا العام سيشكلون القوة العاملة الأساسية عند تشغيل المركز بكامل طاقته.

يكمن التحدي الأكبر في النهج متعدد التخصصات. يجب أن يكون متخصصو التكنولوجيا المالية قادرين على التفكير بلغة التكنولوجيا واللغة المالية معًا، لذا فإن الجمع الآلي بين البرنامجين غير ممكن؛ بل يجب إعادة تصميم المنهج الدراسي من الصفر لمعالجة مشاكل القطاع الواقعية. يلي ذلك المعايير الدولية للغة الإنجليزية المتخصصة، والشهادات المهنية العالمية مثل CFA وFRM، والضغط للحفاظ على المدربين الموهوبين في ظل عروض التعويضات المغرية من الشركات نفسها داخل المركز.

لكن الفرص تفوق التحديات، خاصة بالنسبة للمدارس في دا نانغ، أحد موقعي المركز، حيث يمكن للطلاب من وسط فيتنام لأول مرة التدرب وبدء أعمال تجارية داخل النظام المالي الدولي في نفس المكان الذي يدرسون فيه.

حددت جامعة دوي تان أربعة توجهات استراتيجية لمواجهة تحديات الموارد البشرية. أولًا، ستعمل على تطوير برنامج متكامل متعدد التخصصات في مجالات التكنولوجيا المالية، وعلوم البيانات، والذكاء الاصطناعي في القطاع المالي، بمشاركة الشركات منذ مرحلة التصميم. وإلى جانب نموذج “المختبر المفتوح” الذي يُدخل مشكلات واقعية إلى قاعات الدراسة، ستعزز الجامعة التعاون الدولي في البرامج والشهادات، مع التركيز على إعادة تأهيل وتطوير مهارات القوى العاملة الحالية في القطاع المالي والمصرفي. إذا تم تطبيق هذا النهج الثلاثي بفعالية، فلن تُشكل الموارد البشرية عائقًا، بل ستصبح الميزة التنافسية الأكثر استدامة لفيتنام.

– برأيك، كيف ينبغي إعداد الأمن السيبراني وحماية البيانات والإطار القانوني للأصول الرقمية حتى يتمكن المركز المالي الدولي في فيتنام من كسب ثقة المستثمرين الدوليين؟

الأستاذ المشارك الدكتور نغوين جيا نهو: في مجال التمويل، المنتج الحقيقي الذي يتم بيعه هو الثقة، وفي التمويل الرقمي، تُبنى هذه الثقة على ثلاثة أركان رئيسية.

أولاً وقبل كل شيء، فيما يتعلق بالأمن السيبراني، يُعد المركز المالي الدولي هدفاً رئيسياً للهجمات. لذا، يجب أن يكون الأمن مبدأً أساسياً في التصميم منذ البداية: تطبيق بنية “انعدام الثقة”، ومركز عمليات أمنية يعمل على مدار الساعة، وتدريبات استجابة منتظمة، والالتزام الإلزامي بالمعايير الدولية مثل ISO 27001 وPCI DSS، حيث سيُقيّم المستثمرون المركز المالي باستخدام هذه المعايير.

فيما يتعلق بأمن البيانات، يكمن الحل في تحقيق التوازن بين الحماية وسهولة الوصول إليها. ويلزم تطبيق لوائح حماية البيانات الشخصية بشكل متسق، إلى جانب وضع آليات واضحة لتدفق البيانات عبر الحدود – التي تُعدّ شريان الحياة لكل مركز مالي – بما يتماشى مع الممارسات الدولية مثل اللائحة العامة لحماية البيانات (GDPR).

فيما يتعلق بالإطار القانوني للأصول الرقمية، يُعدّ هذا الاختبار الأهم لثقة المستثمرين. تمتلك فيتنام بالفعل أساسًا قانونيًا من خلال قوانينها التي تعترف رسميًا بالأصول الرقمية كنوع من الأصول. وتتمثل الخطوة التالية في ترسيخ هذا الاعتراف داخل المركز المالي: ترخيص منصات التداول وأمناء الحفظ مع اشتراطات فصل أصول العملاء، ووضع لوائح تنظيمية بشأن العملات المستقرة وتوكنة الأصول الحقيقية، والامتثال الكامل لمعايير مجموعة العمل المالي (FATF) لمكافحة غسل الأموال.

بحسب الأستاذ المشارك الدكتور نغوين جيا نهو، تُظهر تجربة سنغافورة ودبي أن الشفافية والاتساق عنصران أساسيان. فالمستثمرون الدوليون لا يبحثون عن أماكن بلا قوانين، بل يبحثون عن أماكن تتسم قوانينها بالوضوح والاستقرار والتطبيق العادل. وسيكون تحقيق ذلك خلال العامين أو الثلاثة أعوام القادمة بمثابة دعوة قوية لرؤوس الأموال العالمية.

المصدر: